李超：科创板将实行更加市场化的基础制度安排

中国证监会副主席李超昨日表示,推动设立科创板并试点注册制尽快落地,证监会正在全力推进这项重大改革,抓紧制定修订相关制度规则,重点是设置符合科技创新企业特点的发行上市条件,切实增强对科技创新的包容性。

李超是在2018中国金融学会学术年会暨中国金融论坛年会上致辞时,作出上述表述的。

李超说,在科创板试点注册制,要改进信息披露体系,建立和完善以信息披露为中心的发行上市制度,逐步将现行发行审核条件中可以由投资者判断的事项转化为更加严格的信息披露要求。实行更加市场化的基础制度安排,充分发挥专业机构投资者在新股定价中的作用,建立符合科技创新企业特点和投资者适当性要求的交易机制,提高价格发现效率,优化和丰富强制退市指标和类型,实施严格的退市制度。

李超指出,要坚持市场化、法治化、国际化的方向,做好资本市场改革开放这一文章。

提升上市公司质量。充分发挥市场化债转股、高管股权激励和员工持股计划在深化国企改革中的作用。继续深化并购重组市场化改革,支持关键核心技术企业并购重组。落实新修订的《上市公司治理准则》,健全上市治理规则体系。完善上市公司分红制度,督促上市公司通过多种方式积极回报股东。

完善交易制度,优化交易监管。聚焦于防范内幕交易、市场操纵等违法活动及严重干扰市场秩序的异常交易行为,提高交易所一线监管的规范性和透明度,避免对正常交易行为的干预。完善融券机制,增强市场流动性。同时,优化股份减持制度。近期拟扩大股票期权试点品种,丰富市场对冲工具。

加快资本市场对外开放。加快外资控股证券公司、基金公司、期货公司审批进度,加快建设具有国际竞争力的综合性投资银行,优化沪深港通机制,有序扩大期货特定品种开放范围。

推进资本市场法治建设。加快修订证券法。推动刑法修订,大幅提高证券期货违法犯罪成本。同时,推动出台私募投资基金条例和上市公司监督管理条例,并积极配合最高人民法院完善虚假陈述民事赔偿司法解释。

推动长期资金入市。鼓励全国社保基金、各类养老金、保险资金、信托资金等机构投资者投资A股,进一步畅通境外主体直接投资A股的渠道。此外,还应加快推动个人税收递延型商业养老保险试点转常规,为资本市场稳定健康发展引入更多源头活水。